9月30日晚，近200家創(chuàng )業(yè)板擬上市公司及科創(chuàng )板擬上市公司“中止審核”。

　　針對中止事項的影響，資深投行人士王驥躍對中國證券報記者表示，因財報更新中止審核是常見(jiàn)的情況，補充三季報后的上市材料一般在10月底至11月初就會(huì )完成。

　　專(zhuān)家：情況較為常見(jiàn)

　　中國證券報記者梳理發(fā)現，“發(fā)行上市申請文件中記載的財務(wù)資料已過(guò)有效期，需要補充提交”是大面積中止的主要原因。從中止公司首次遞交招股書(shū)的時(shí)間看，不少是2020年獲得交易所受理的公司。在此次中止前，已經(jīng)披露過(guò)財務(wù)數據更新版的上市材料。

　　從交易所規則看，招股說(shuō)明書(shū)的有效期通常為6個(gè)月，在這個(gè)時(shí)間段未完成上市流程的，需要進(jìn)行補充更新。

　　《深圳證券交易所創(chuàng )業(yè)板股票發(fā)行上市審核規則》中明確，招股說(shuō)明書(shū)的有效期為6個(gè)月，自公開(kāi)發(fā)行前最后一次簽署之日起算。發(fā)行人應當使用有效期內的招股說(shuō)明書(shū)完成本次發(fā)行。招股說(shuō)明書(shū)中引用的財務(wù)報表在其最近一期截止日后6個(gè)月內有效。特別情況下發(fā)行人可以申請適當延長(cháng)，延長(cháng)至多不超過(guò)3個(gè)月。財務(wù)報表應當以年度末、半年度末或者季度末為截止日。

　　針對中止事項的影響，王驥躍對中國證券報記者表示，因財報更新中止審核是常見(jiàn)的情況，補充三季報后的上市材料一般在十月底十一月初就會(huì )完成。中止的公司中，有的前期上市委會(huì )議已經(jīng)通過(guò)，通過(guò)后在排隊等注冊；有些是上市委問(wèn)題落實(shí)需要時(shí)間然后再排隊，還有的尚未上會(huì )。注冊階段本來(lái)就有不確定性。

　　中南財經(jīng)政法大學(xué)數字經(jīng)濟研究院執行院長(cháng)、教授盤(pán)和林對中國證券報記者表示，中止并非終止，對于上市公司來(lái)說(shuō)，中止是因為三季報部分企業(yè)財報資料報送尚需時(shí)間，部分企業(yè)IPO財報審核超過(guò)有效期，需要重新報送和走上市財報審核流程。

　　盤(pán)和林指出，近年來(lái)保持IPO常態(tài)化的同時(shí)，也對上市公司信披質(zhì)量和資產(chǎn)質(zhì)量提出更高要求。為了保持投資人信心，并讓常態(tài)化IPO可持續，嚴格把關(guān)保持上市公司質(zhì)量非常有必要。IPO嚴格把關(guān)，可以?xún)?yōu)化資源配置，優(yōu)勝劣汰，支持資本市場(chǎng)有序發(fā)展。

　　多家公司撤回申請

　　山西證券研報顯示，上交所日前發(fā)布公告，終止上海吉凱基因醫學(xué)科技股份有限公司科創(chuàng )板上市申請。這是繼上海海和藥物研究開(kāi)發(fā)股份有限公司后，9月份第二家被否決的生物醫藥企業(yè)。無(wú)法清晰說(shuō)明和披露與科創(chuàng )屬性緊密相關(guān)的核心技術(shù)先進(jìn)性、獨立性，成為上述項目遭否決的重要原因。

　　除了科創(chuàng )屬性不強外，部分公司終止的原因和聘請的證券服務(wù)機構被中國證監會(huì )立案調查有關(guān)。舉例來(lái)看，9月30日，上交所官網(wǎng)披露，蘇州晶云藥物科技股份有限公司因發(fā)行人撤回發(fā)行上市申請或者保薦人撤銷(xiāo)保薦。根據《審核規則》第六十七條(二)，上交所終止其發(fā)行上市審核。此前，公司聘請的證券服務(wù)機構被中國證監會(huì )立案調查，尚未結案被交易所中止其發(fā)行上市審核。更早之前，上海證券交易所科創(chuàng )板上市委員會(huì )2021年第 20次審議會(huì )議結果顯示，對蘇州晶云藥物科技股份有限公司(首發(fā))暫緩審議。

　　創(chuàng )業(yè)板方面，9月30日晚間，深交所創(chuàng )業(yè)板披露最新動(dòng)態(tài)顯示，深圳民爆光電股份有限公司、深圳市五株科技股份有限公司和東風(fēng)汽車(chē)集團股份有限公司等3家公司撤回了發(fā)行上市申請。

　　東風(fēng)集團計劃募集資金投資項目規模為210.33億元，是創(chuàng )業(yè)板成立以來(lái)擬募資規模最大的公司。2020年10月13日遞交創(chuàng )業(yè)板IPO申請并獲得受理后，2020年10月17日就獲得交易所問(wèn)詢(xún)，并在2020年12月11日獲上市委會(huì )議通過(guò)。深圳民爆光電股份有限公司則撤回前與交易所進(jìn)行了5輪問(wèn)詢(xún)與回復。