“雙碳”、綠色低碳已經(jīng)成為地方政府2022年工作普遍聚焦的重點(diǎn)方向。與此同時(shí)，嗅覺(jué)靈敏的資本市場(chǎng)緊密聯(lián)動(dòng)，相關(guān)上市公司加快布局。

?

碳中和愿景下產(chǎn)業(yè)發(fā)展路徑展望

資料來(lái)源：國海證券

?

　　“風(fēng)光儲電”成為地方發(fā)展“重頭戲”

　　2月7日晚間，鋰電巨頭億緯鋰能發(fā)布公告稱(chēng)，公司于1月29日與惠州市人民政府簽訂《戰略合作框架協(xié)議》。雙方將深入貫徹國家關(guān)于“碳達峰、碳中和”的戰略部署，打造惠州千億級新能源電池產(chǎn)業(yè)集群。其中，惠州市負責保障企業(yè)新增項目落地建設需要，以及提供必要的產(chǎn)業(yè)扶持，并對企業(yè)的高端核心人才引進(jìn)培養予以政策激勵。

　　在此之前，2021年12月底，另一家鋰電巨頭寧德時(shí)代也宣布與貴陽(yáng)市人民政府簽署合作建設換電網(wǎng)絡(luò )協(xié)議。根據協(xié)議內容，雙方將在新能源汽車(chē)換電網(wǎng)絡(luò )設施建設、促進(jìn)新能源汽車(chē)換電能力提升、推動(dòng)新能源產(chǎn)業(yè)高質(zhì)量發(fā)展等方面深入合作，共同構建貴州新能源市場(chǎng)和產(chǎn)業(yè)雙高地。

　　從近期密集召開(kāi)的地方兩會(huì )來(lái)看，“雙碳”、綠色低碳發(fā)展已經(jīng)成為地方政府2022年工作普遍聚焦的重點(diǎn)方向。在地方政府工作報告中，大都將綠色低碳發(fā)展列為2022年的重點(diǎn)任務(wù)之一，并明確具體的實(shí)施路徑。例如，北京明確碳中和時(shí)間表和落實(shí)方案，計劃通過(guò)眾多扶持舉措培育優(yōu)質(zhì)綠色金融資源。其中，北京綠色交易所目前正在穩步推進(jìn)碳排放權交易、綠色項目庫建設。此外，廣東表示大力推動(dòng)綠色低碳轉型，制定碳達峰碳中和實(shí)施意見(jiàn)和碳達峰實(shí)施方案；四川表示將嚴格落實(shí)國家“雙碳”政策，實(shí)施“碳達峰十大行動(dòng)”，推動(dòng)近零碳排放試點(diǎn)建設。安徽省提出穩妥有序推進(jìn)“雙碳”戰略，推動(dòng)經(jīng)濟社會(huì )發(fā)展全面綠色轉型；積極推進(jìn)綠色低碳發(fā)展，全面開(kāi)展減污降碳協(xié)同增效。

　　具體來(lái)看，風(fēng)電、光伏、特高壓、儲能、氫能、新能源汽車(chē)、充換電設施等多個(gè)產(chǎn)業(yè)成為地方政府規劃重點(diǎn)。例如，安徽開(kāi)展“雙碳”科技創(chuàng )新專(zhuān)項，加強綠色低碳技術(shù)攻關(guān)和推廣應用。其中包括推動(dòng)煤炭清潔高效利用和減量替代，布局建設一批光伏發(fā)電、風(fēng)電、生物質(zhì)發(fā)電等項目，新增可再生能源發(fā)電裝機350萬(wàn)千瓦以上；以及加快能源基礎設施和“外電入皖”項目建設等。河北提出加快調整產(chǎn)業(yè)、能源、交通運輸結構，遏制“兩高”項目盲目發(fā)展，推動(dòng)能耗“雙控”向碳排放總量和強度“雙控”轉變。強化煤炭清潔高效利用，積極發(fā)展風(fēng)電、光電、氫能，新增可再生能源裝機800萬(wàn)千瓦。推動(dòng)新型儲能發(fā)展。

　　上市公司加快布局低碳主題

　　2021年，包括“風(fēng)光儲電”在內的新能源領(lǐng)域是資本市場(chǎng)的熱門(mén)主題。進(jìn)入新年后，嗅覺(jué)靈敏的市場(chǎng)對低碳主題的青睞有增無(wú)減。上市公司方面，除億緯鋰能外，近期還有多家企業(yè)也公布了最新的布局動(dòng)作。以?xún)δ転槔?#xff0c;1月份以來(lái)，先后有多家上市公司陸續披露業(yè)務(wù)布局進(jìn)展情況。例如，欣旺達表示，公司儲能業(yè)務(wù)將以鋰電池儲能集成及應用技術(shù)為核心，專(zhuān)注于電網(wǎng)儲能、工商業(yè)儲能、家庭儲能、網(wǎng)絡(luò )能源以及綜合能源服務(wù)業(yè)務(wù)。東方日升表示，目前公司儲能板塊已有“光儲直柔”相關(guān)技術(shù)應用并小批量出貨。圣陽(yáng)電源表示，新能源儲能業(yè)務(wù)為公司“十四五”發(fā)展戰略重點(diǎn)，面對能源轉型發(fā)展契機和機遇，公司聚焦智慧儲能，未來(lái)計劃做大做強儲能業(yè)務(wù)。

　　不僅如此，正在召開(kāi)的2022年北京冬奧會(huì )，讓氫能源概念再度成為熱門(mén)。在構建低碳交通體系等方面，氫燃料電池車(chē)的使用是本屆冬奧會(huì )的一大亮點(diǎn)。據悉，中國石油、國電電力等分別為北京冬奧會(huì )、冬殘奧會(huì )提供氫能供應保障。此外，宇通客車(chē)、雪人股份、動(dòng)力源、華昌化工等公司陸續宣布已有相關(guān)氫能源產(chǎn)品服務(wù)于北京冬奧會(huì )。

　　在我國“碳達峰、碳中和”的雙碳目標指引下，發(fā)展氫能成為改善能源結構的趨勢之一。東吳證券分析認為，在新能源搶占能源領(lǐng)域話(huà)語(yǔ)權的過(guò)程中，往往會(huì )發(fā)生能源領(lǐng)域的重大變化和發(fā)展機遇，風(fēng)、光、氫、儲等領(lǐng)域未來(lái)值得重點(diǎn)關(guān)注。

　　粵開(kāi)證券認為，我國經(jīng)濟正在實(shí)施主動(dòng)轉型發(fā)展，隨著(zhù)實(shí)現路徑逐步清晰，相關(guān)配套政策逐步落地，碳中和主線(xiàn)相關(guān)的新能源和綠色金融等行業(yè)有望迎來(lái)長(cháng)期發(fā)展機會(huì )。

　　值得一提的是，開(kāi)年以來(lái)，新能源板塊有所回調，市場(chǎng)不乏未來(lái)行情能否延續的擔憂(yōu)。不過(guò)機構認為，近年來(lái)從中央層面到地方政府在政策端不斷發(fā)力，持續加大對新能源行業(yè)的支持力度，相關(guān)產(chǎn)業(yè)更是在產(chǎn)品力和市場(chǎng)力方面獲得了質(zhì)的進(jìn)步。從行業(yè)基本面來(lái)看，新能源板塊前期上漲具有強勁基本面支撐。從行業(yè)滲透率看，未來(lái)新能源相關(guān)產(chǎn)業(yè)大概率仍然處于相對合適的投資期。 （記者　高偉　北京報道）