6月7日，光伏板塊個(gè)股開(kāi)盤(pán)后全面走強。截至當日收盤(pán)，雅博股份、拓日新能、金辰股份等多只光伏概念股報收漲停，陽(yáng)光電源、通威股份等多只個(gè)股也競相收漲。

　　消息面上，光伏賽道又迎利好。美東時(shí)間6月6日，白宮正式發(fā)布聲明，宣布美國將對從柬埔寨、馬來(lái)西亞、泰國和越南采購的太陽(yáng)能組件給予24個(gè)月的關(guān)稅豁免。

　　此前，美商務(wù)部曾對東南亞的電池和組件廠(chǎng)商進(jìn)行反規避調查，調查對象包括天合光能、晶科能源、隆基綠能等在東南亞四國擁有電池組件產(chǎn)能的龍頭企業(yè)。聲明還稱(chēng)，美國現在有望在2024年之前將其太陽(yáng)能發(fā)電能力提高2倍。

　　興儲世紀總裁助理劉繼茂在接受《證券日報》記者采訪(fǎng)時(shí)談道：“東南亞四國的組件企業(yè)，絕大部分是中國企業(yè)的海外公司。這次關(guān)稅豁免，對中美雙方都有好處。美國可以降低組件成本，擴大安裝量；中國企業(yè)今年預計可增加約16GW的營(yíng)收和相應利潤，2023年有望進(jìn)一步提升?！?/p>

　　“這對國內光伏企業(yè)來(lái)說(shuō)是直接的利好，表面上看似美國白宮宣布的是對東南亞四國光伏產(chǎn)品給予的關(guān)稅豁免，實(shí)則收益最大的還是我國光伏企業(yè)，尤其是在這些國家擁有生產(chǎn)基地的大型光伏企業(yè)?！北本﹥|特陽(yáng)光新能源總裁祁海珅對記者表示。

　　貿易調查未來(lái)仍可能繼續

　　今年2月份，美國本土組件制造商Auxin Solar要求美商務(wù)部(DOC)對東南亞的電池和組件廠(chǎng)商進(jìn)行反規避調查。3月28日，美國商務(wù)部表示，將調查自東南亞四國（柬埔寨、馬來(lái)西亞、泰國、越南）進(jìn)口的太陽(yáng)能電池板是否違反貿易保護法。5月份，DOC相繼發(fā)布反規避備忘錄和強制受訪(fǎng)名單，其中包含天合光能、阿特斯、晶科能源、隆基綠能等在東南亞四國擁有電池組件產(chǎn)能的龍頭企業(yè)。一旦相關(guān)調查落地，可能導致高達250%的追溯性關(guān)稅。

　　劉繼茂表示：“美國之前發(fā)動(dòng)的調查伴隨懲罰性關(guān)稅，對從四個(gè)國家進(jìn)口的所有美國太陽(yáng)能組件的影響達84%，對為國內組件生產(chǎn)而進(jìn)口的所有電池的影響達半數。此前，美國太陽(yáng)能行業(yè)已因貿易戰和價(jià)格上漲而備受困擾，導致組件價(jià)格持續升高，美國太陽(yáng)能裝機量大幅下降?！?/p>

　　國聯(lián)證券認為，反規避調查直接影響組件廠(chǎng)商對美訂單的發(fā)貨意愿。據美國太陽(yáng)能產(chǎn)業(yè)協(xié)會(huì )(SEIA)調查數據顯示，近75%的美國太陽(yáng)能公司已推遲或取消了太陽(yáng)能組件交付，近80%的光伏組件進(jìn)口停滯，大量項目處于暫停狀態(tài)。

　　從光伏組件供應企業(yè)來(lái)看，隆基綠能此前表示，美國反規避調查立案后，公司采取了謹慎態(tài)度，短期內與部分客戶(hù)溝通，如果客戶(hù)愿意承擔反規避稅率風(fēng)險，公司將繼續發(fā)貨?？傮w上，在裁定結果出來(lái)前，暫時(shí)無(wú)法向美國大規模出貨。

　　對于白宮此次關(guān)稅豁免之舉，IPG中國首席經(jīng)濟學(xué)家柏文喜認為，“這有利于提升美國未來(lái)的太陽(yáng)能發(fā)電能力，減輕對化石能源的依賴(lài)?！?/p>

　　劉繼茂對記者表示，“之前美國的關(guān)稅政策，主要目的是想把光伏制造業(yè)帶回國內生產(chǎn)。但由于光伏產(chǎn)業(yè)鏈競爭充分，價(jià)格很低，因此效果不是很好。但近年來(lái)國內硅料價(jià)格持續上漲，利潤增加幾倍，讓美國又具備了生產(chǎn)條件。一旦美國重啟生產(chǎn)計劃，未來(lái)有可能繼續進(jìn)行貿易調查、增加關(guān)稅?！?/p>

　　柏文喜亦表示，“目前美國在聯(lián)合東盟與中國開(kāi)展產(chǎn)業(yè)鏈競爭，并加大美國國內太陽(yáng)能組件制造能力，未來(lái)繼續對華進(jìn)行光伏輸美企業(yè)貿易調查的可能性比較大，這對國內光伏企業(yè)來(lái)說(shuō)十分不利?！?/p>

　　光伏組件企業(yè)出口重心轉移

　　實(shí)際上，從美國宣布反規避調查以來(lái)，不少光伏組件企業(yè)已將出口重心向歐洲轉移。

　　據PV Infolink對中國海關(guān)出口數據的統計顯示，2022年1月份至3月份，中國分別出口9.6GW、14.0GW、13.6GW共計37.2GW的光伏組件到全球，比去年同期增長(cháng)112%。

　　據隆基綠能發(fā)布的公告顯示，公司2022年一季度實(shí)現光伏組件出貨量6.44GW，其中前三大出貨市場(chǎng)分別為中國、歐洲和印度，占比分別為32%、27%和18%。

　　晶科能源也在機構調研時(shí)表示，今年一季度公司組件出貨量為8.03GW，其中歐洲占比最高，南亞、中國和拉美均有較高貢獻。晶科能源還表示，光伏行業(yè)的國際貿易摩擦已逐漸成為常態(tài)，頭部公司已有豐富的應對經(jīng)驗。近期出臺的反規避政策細節有待明確，但公司仍看好美國市場(chǎng)的中長(cháng)期需求。今年年初公司開(kāi)始在越南布局硅片產(chǎn)能，未來(lái)在東南亞形成的海外一體化供應鏈有望成為供應美國市場(chǎng)較好的解決方案。

　　拓日新能在投資者平臺回復稱(chēng)，“公司目前的光伏產(chǎn)品以出口美洲（含美國）、歐洲、東南亞市場(chǎng)為主。我們在美國設立了全資子公司，輔助國內光伏產(chǎn)品的運營(yíng)、銷(xiāo)售等業(yè)務(wù)。若美國兩年內對太陽(yáng)能產(chǎn)品不征收關(guān)稅的消息屬實(shí)，將為公司帶來(lái)重大市場(chǎng)機遇，給公司帶來(lái)更多光伏產(chǎn)品訂單?！?/p>

　　國聯(lián)證券認為，在高通脹、高本土制造成本、高能源價(jià)格等“三高”因素影響下，歐美對中國光伏企業(yè)及其海外制造基地的組件產(chǎn)品將保持開(kāi)放態(tài)度，國內龍頭光伏企業(yè)揚帆遠海、進(jìn)一步拓展海外市場(chǎng)的機會(huì )將會(huì )更大。

　　中銀國際證券表示，根據CPIA、索比光伏網(wǎng)數據測算，當前我國光伏產(chǎn)業(yè)已供應全球70%以上的需求，一線(xiàn)組件企業(yè)具備全球競爭優(yōu)勢。美國暫時(shí)豁免東南亞四國光伏產(chǎn)品進(jìn)口關(guān)稅的決定，反映出當前全球光伏市場(chǎng)對中國產(chǎn)業(yè)鏈存在較高的依賴(lài)度。（本報記者 矯月 見(jiàn)習記者 張曉玉）