國家統計局8月15日發(fā)布的數據顯示，7月份太陽(yáng)能電池產(chǎn)品產(chǎn)量同比增長(cháng)65.1%。中國證券報記者注意到，今年以來(lái)，光伏產(chǎn)業(yè)鏈多環(huán)節產(chǎn)銷(xiāo)兩旺，多家光伏企業(yè)上半年業(yè)績(jì)喜人，行業(yè)維持高景氣度。業(yè)內人士表示，隨著(zhù)下半年裝機旺季來(lái)臨，光伏行業(yè)排產(chǎn)將持續提升，N型產(chǎn)品溢價(jià)有望保持較高水平。

　　上調出貨目標

　　工信部數據顯示，2023年上半年，我國光伏產(chǎn)業(yè)鏈主要環(huán)節產(chǎn)量均實(shí)現高速增長(cháng)，全國多晶硅、硅片、電池、組件產(chǎn)量再創(chuàng )新高，產(chǎn)量分別超過(guò)60.6萬(wàn)噸、253.4GW、224.5GW、204GW，同比增長(cháng)均超過(guò)65%。

　　從2023年半年報或業(yè)績(jì)快報看，多家光伏企業(yè)上半年實(shí)現產(chǎn)銷(xiāo)兩旺。

　　“上半年，公司實(shí)現電池及組件銷(xiāo)售約18.7GW，其中PERC電池產(chǎn)能持續保持滿(mǎn)產(chǎn)滿(mǎn)銷(xiāo)?！睈?ài)旭股份表示。同時(shí)，公司珠海6.5GW高效ABC電池產(chǎn)能已實(shí)現滿(mǎn)產(chǎn)，配套組件產(chǎn)能逐步投產(chǎn)。目前，公司ABC產(chǎn)品在手訂單充足。

　　高純多晶硅生產(chǎn)及銷(xiāo)售是大全能源的主營(yíng)業(yè)務(wù)。上半年，公司實(shí)現多晶硅產(chǎn)量7.92萬(wàn)噸、銷(xiāo)量7.68萬(wàn)噸。報告期內，公司持續加大銷(xiāo)售力度，積極消化庫存產(chǎn)品。

　　晶科能源上調了全年組件出貨目標。上半年，公司共向全球銷(xiāo)售33.1GW光伏產(chǎn)品，其中組件約30.8GW，N型組件占比一半以上，約16.4GW。晶科能源表示，隨著(zhù)下半年產(chǎn)業(yè)鏈價(jià)格企穩和終端需求持續釋放，預計全年將實(shí)現70GW-75GW的組件出貨，其中N型產(chǎn)品占比預計將達六成。從產(chǎn)能方面看，2023年末公司硅片、電池片和組件產(chǎn)能將分別達到85GW、90GW、110GW。

　　晶科能源此前表示，2023年組件出貨目標為60GW-70GW，2023年末硅片、電池片、組件產(chǎn)能規劃分別為75GW、75GW、90GW。

　　先進(jìn)產(chǎn)能不足

　　近年來(lái)，光伏上市公司紛紛聚焦垂直一體化布局，隆基綠能、晶澳科技、晶科能源、天合光能等頭部企業(yè)加碼一體化產(chǎn)能。此外，部分企業(yè)跨界布局光伏產(chǎn)業(yè)，計劃擴產(chǎn)規模較大。

　　對于光伏行業(yè)面臨產(chǎn)能過(guò)剩隱憂(yōu)，頭部企業(yè)多抱樂(lè )觀(guān)態(tài)度?！斑^(guò)剩的是落后產(chǎn)能，而先進(jìn)產(chǎn)能不足。當前處于N型產(chǎn)能替換P型產(chǎn)能的關(guān)鍵節點(diǎn)，TOPCon電池組件溢價(jià)高，且成本不斷下降，N型先進(jìn)產(chǎn)能供不應求?！碧旌瞎饽芏貐侨涸诮邮苤袊C券報記者采訪(fǎng)時(shí)說(shuō)。

　　天合光能6月30日晚披露定增預案，擬募資不超過(guò)109億元用于太陽(yáng)能電池及光伏組件等項目。吳群表示，作為頭部企業(yè)，天合光能投資N型先進(jìn)產(chǎn)能，將引領(lǐng)N型技術(shù)應用，加快先進(jìn)電池組件產(chǎn)能建設，緊抓行業(yè)發(fā)展機遇，擴大市場(chǎng)份額。

　　“淘汰低效率、高成本的老產(chǎn)能，建設高效、低成本的先進(jìn)產(chǎn)能成為行業(yè)發(fā)展重要方向?！碧旌瞎饽鼙硎?。

　　晶澳科技表示，從過(guò)去20多年的發(fā)展歷程看，光伏行業(yè)技術(shù)和產(chǎn)品迭代較快。廣義上的產(chǎn)能包括落后產(chǎn)能以及規劃未投產(chǎn)的產(chǎn)能，此統計口徑的產(chǎn)能長(cháng)期處于過(guò)剩狀態(tài)，且遠超市場(chǎng)需求，但高性?xún)r(jià)比的產(chǎn)品通常處于產(chǎn)能不足狀態(tài)。

　　晶科能源8月14日晚公告稱(chēng)，擬定增募資不超過(guò)97億元，用于山西晶科一體化大基地串聯(lián)拉晶、硅片、電池及組件等項目。公司表示，通過(guò)募投項目的實(shí)施，公司將在提高量產(chǎn)效率、降低單位成本、引領(lǐng)產(chǎn)能升級等方面構筑中長(cháng)期“護城河”，確保公司N型產(chǎn)品先進(jìn)產(chǎn)能優(yōu)勢。

　　客戶(hù)增加訂單

　　國家能源局數據顯示，上半年全國光伏新增并網(wǎng)容量78.42GW，同比增長(cháng)154%，規模已接近2022年全年87.41GW光伏新增并網(wǎng)容量。

　　根據光伏行業(yè)2023年上半年發(fā)展回顧與下半年形勢展望報告，2023年中國光伏新增裝機預測已由95GW-120GW上調至120GW-140GW，全球光伏新增裝機預測已由280GW-330GW上調至305GW-350GW。

　　莫尼塔研究表示，國內光伏電站投資商開(kāi)始提貨執行訂單，而歐洲組件庫存已有明顯改善。8月組件排產(chǎn)提升至52.0GW，同比增長(cháng)91.8%，環(huán)比增長(cháng)12.2%。

　　國泰君安研報顯示，光伏產(chǎn)業(yè)鏈價(jià)格已趨于穩定，下游客戶(hù)開(kāi)始增加訂單，9-11月為國內需求旺季，將帶動(dòng)行業(yè)排產(chǎn)持續提升?！肮夥袠I(yè)傳統裝機旺季一般在二季度和四季度?！比f(wàn)創(chuàng )投行研究院院長(cháng)段志強告訴記者。

　　根據華創(chuàng )證券研報，7月N型組件相比P型組件溢價(jià)為0.04元/W，N型產(chǎn)品持續降本增效，終端對N型組件的接受度更高，N型產(chǎn)品溢價(jià)有望保持較高水平。（本報記者 羅京）